Trước giờ giao dịch 12/10: Tuần đáo hạn phái sinh tháng 10

Theo HSC, tuần này có thể sẽ xuất hiện nhiều biến động mạnh chủ yếu vào phiên 15/10 có đáo hạn phái sinh do đó các vị thế giao dịch mạnh với tỷ trọng lớn trong các phiên tới.

Quốc tế

Tuần lễ nhiều sự kiện chuẩn bị diễn ra trong khi nhà đầu tư vẫn xoay quanh câu chuyện đàm phán về gói kích thích kinh tế. Cụ thể, mùa báo cáo kết quả kinh doanh quý III/2020 sẽ sớm bắt đầu với kỳ vọng phục hồi từ hầu hết các mã chứng khoán niêm yết sau giai đoạn khủng hoảng vì giãn cách xã hội. Bên cạnh đó, gói kích tích kinh tế vẫn chưa thể đưa ra sau thời gian dài trì hoãn dẫn đến tâm lý dòng tiền trở nên bất an hơn. Đây là lý do khiến chỉ số có dấu hiệu “rung lắc” mạnh tạo áp lực chốt lời từ phía các vị thế đã tham gia trước đó.

Chỉ số Dow Jones tăng 161,39 điểm, khoảng 0,57% lên mức 28.586,90 điểm. Chỉ số S&P 500 tăng 30,30 điểm, khoảng 0.88%. Trong khi đó, chỉ số Nasdaq tăng 1,39% lên mức 11.579,94 điểm.

Chứng khoán và doanh nghiệp

Nhựa Bình Minh (BMP) Tại cuộc họp trực tuyến với nhà đầu tư chiều 8/10, ông Nguyễn Hoàng Ngân, Tổng giám đốc thông báo doanh thu hợp nhất 9 tháng ước đạt 3.400 tỷ đồng, tăng 7%; sản lượng 80.000 tấn, tăng 5%. Lợi nhuận trước thuế đạt 514 tỷ và lợi nhuận sau thuế 412 tỷ, cùng tăng 25% so với cùng kỳ năm trước. So với kế hoạch năm, doanh nghiệp đã thực hiện khoảng 73% sản lượng 74% doanh thu và 88% lợi nhuận.

Tổng công ty Điện lực Dầu khí Việt Nam (POW) Tổng giám đốc Tập đoàn T&T Đỗ Quang Hiển đã có văn bản đề xuất tỉnh Hà Tĩnh xem xét, chấp thuận ký biên bản ghi nhớ (MOU) giữa T&T và POW về việc hợp tác đầu tư và phát triển dự án tổ hợp điện khí LNG với tổng mức đầu tư 3,5 tỷ USD tại khu kinh tế Vũng Áng.

Tập đoàn Đất Xanh (DXG) Quỹ CTBC Vietnam Equity Fund và Norges Bank thuộc Dragon Capital đã mua thêm 1,57 triệu cổ phiếu . Trong đó, TCBC Vietnam Equity Fund mua 1 triệu cổ phiếu DXG và Norges Bank mua 570.000 cổ phiếu DXG. Giao dịch mua vào của 2 quỹ trên đã khiến tổng sở hữu của cả nhóm Dragon Capital tăng từ 92,7 triệu đơn vị lên 94,2 triệu đơn vị, tương ứng tỷ lệ sở hữu tăng từ 17,9% lên 18,2%. Ngày thay đổi tỷ lệ sở hữu cả nhóm vượt quá ngưỡng 1% là 8/10.

Công ty Đầu tư Xây dựng Ricons: Chiều 10/10, Ricons tiến hành họp ĐHĐCĐ bất thường năm 2020 thông qua nhiều nội dung quan trọng, trong đó có việc miễn nhiệm ông Nguyễn Bá Dương khỏi HĐQT.

Công ty Cổ phần CMC (CVT) doanh thu quý III ước đạt 410 tỷ đồng, giảm 16% so với cùng kỳ năm 2019 và lợi nhuận trước thuế là 50 tỷ đồng, giảm 24%. Ban lãnh đạo công ty cho biết sản lượng trong quý giảm 12% còn khoảng 4,5 triệu m2 và giá bán trung bình của sản phẩm cũng giảm 5%.

Phái sinh

Phái sinh tiếp tục cải thiện tích cực. Bằng chứng rõ nhất là điểm đảo chiều pivot point được nâng lên cao hơn từ 865 lên 870. Phe Long duy trì được lợi thế khi chỉ số được duy trì trên ngưỡng hỗ trợ này. Tuần tới sẽ là ngày đáo hạn kỳ hạn hợp đồng phái sinh Tháng 10. Mặc dù các đợt đáo hạn gần đây khép lại khá yên bình nhưng vẫn luôn chưa ẩn các biến động khá dư dội thậm chí có thể xuất hiện trước và trong phiên đáo hạn. Do đó để tránh các biến động khó kiểm soát, các vị thế có số hợp đồng lớn nên tính đến phương án điều tiết để kiểm soát rủi ro ngắn hạn.

Chứng quyền sắc xanh chiếm ưu thế nhưng sự phân hóa là khá lớn. Thanh khoản và GTGD sụt giảm mạnh cho thấy tâm lý cẩn trọng đang lên cao hơn, bất chấp diễn biến thuận lợi từ CKCS. NĐT đang cho thấy tâm lý chờ đợi và chưa sẵn sàng cho các vị thế mới. Hôm nay, áp lực bán từ NĐT duy trì hoạt động bán ròng. Tập trung bán mạnh vào nhóm CW CVRE2007, CHPG2017. Biến động IV đang tạo 1 nền giá quanh vùng 51% ngụ ý các rủi ro đang giảm nhiệt và mức giá chiết khẩu của CW trở nên hấp dẫn hơn. Chiến lược giao dịch hiện tại nên tập trung vào các CW đang có diễn biến CKCS thuận lợi như MWG, FPT, SBT, MSN. Chờ đợi các nhịp điều chỉnh để mở các vị thế mới.

Chiến lược đầu tư

Theo HSC, tuần này có thể sẽ xuất hiện nhiều biến động mạnh chủ yếu vào phiên 15/10 có đáo hạn phái sinh do đó các vị thế giao dịch mạnh với tỷ trọng lớn trong các phiên tới nên có sự tiết chế đặc biệt là các giao dịch trên thị trường phái sinh.