Những điểm sáng khả quan
PVS của Tổng công ty CP Dịch vụ Kỹ thuật Dầu khí Việt Nam, PVB của Công ty CP Bọc ống Dầu khí Việt Nam và PVD của Tổng công ty CP Khoan và Dịch vụ khoan Dầu khí là 3 mã cổ phiếu dầu khí được nhiều chuyên gia đánh giá cao về triển vọng tăng trưởng mạnh mẽ trong năm 2020.
Công ty CP Chứng khoán Sài Gòn (SSI) nhận định, các công ty như PVS và PVB sẽ tiếp tục được hưởng lợi từ các dự án đang triển khai như Sao Vàng – Đại Nguyệt, Nam Côn Sơn 2 – giai đoạn 2 và LNG Thị Vải vào năm 2020.
Triển vọng của PVS được đánh giá tích cực
PVB nắm trong tay lợi thế lớn là sở hữu nhà máy bọc ống cho đường ống dầu khí duy nhất trong nước. Trong năm 2020, triển vọng lợi nhuận của PVB đi liền với việc đầu tư của GAS cho đường ống dẫn khí mới, bao gồm 126 km đường ống ngoài khơi Nam Côn Sơn 2 – giai đoạn 2 và 26 km đường ống Sao Vàng – Đại Nguyệt, với tổng giá trị hợp đồng là 47 triệu USD trong giai đoạn quý IV/2019 đến quý III/2020. Bên cạnh đó, PVB cũng sẽ tham gia một số dự án sơn chống ăn mòn cho khách hàng ngoài ngành như: Nippon Steel, CSWind, Vietnam Energy… và phát triển dịch vụ thi công ngoài ngành như bọc bảo ôn đường ống công nghệ và bồn bể; chống ăn mòn cho đường ống hóa chất, gia công bồn bể, kết cấu thép… Trong năm 2019, nhờ bứt phá trong quý IV mà bức tranh cả năm của PVB khởi sắc. Lũy kế cả năm 2019, doanh thu PVB đạt 383 tỉ đồng, tăng 89% so với năm 2018; lỗ 9 tháng năm 2019 được xóa nhờ lãi quý IV; lợi nhuận sau thuế cả năm 2019 đạt hơn 38 tỉ đồng, tăng 65% so với năm 2018.
SSI ước tính PVS đạt tăng trưởng lợi nhuận ròng 35% trong năm 2020 nhờ ghi nhận từ dự án Sao Vàng – Đại Nguyệt, Gallaf – Al Shaheen, Salman Development và LNG Thị Vải. Đặc biệt, lợi nhuận của PVS có thể sẽ tăng cao hơn nếu hợp đồng cho thuê FPSO Lam Sơn với PVEP chính thức được ký kết.
Nhận định triển vọng tích cực của PVS với các dự án đang thực hiện cùng với việc đánh giá PVS đang được định giá rẻ, cổ tức tiền mặt tốt cũng như khả năng hoàn nhập dự phòng cho FPSO Lam Sơn, PTSC – CGGV, SSI đưa ra giá mục tiêu 1 năm cho PVS là 21.500 đồng/cổ phiếu (giá hiện tại của PVS là 16.300 đồng/cổ phiếu).
Cùng duy trì nhận định tích cực về PVS, Công ty CP Chứng khoán Bản Việt ( VCSC) đưa ra khuyến nghị “mua” cho PVS với giá mục tiêu 23.800 đồng/cổ phiếu, khi đánh giá PVS đang được định giá khá hấp dẫn so với các công ty cùng ngành Dầu khí; năng lực tài chính mạnh mẽ với 9,7 nghìn tỉ đồng tiền mặt tại thời điểm cuối năm 2019, đủ hỗ trợ việc gia tăng công suất và mức lợi suất cổ tức ổn định đạt 6,1%.
Video đang HOT
Công ty CP Chứng khoán MB (MBS) cũng vừa đưa ra báo cáo nhận định về cổ phiếu PVS, trong đó đưa ra khuyến nghị “mua” cho PVS với dự báo PVS có khả năng tăng giá 37% trong 12 tháng tới khi mã cổ phiếu này đã giảm mạnh trong thời gian qua.
Hoạt động bọc ống dầu khí của PVB
Với PVD, các chuyên gia đánh giá lợi nhuận cốt lõi của PVD đã thoát đáy vào năm 2019 và sẽ tiếp tục tăng mạnh vào năm 2020. Do đó, năm 2020 sẽ là một năm tươi sáng hơn cho PVD nhờ công suất giàn khoan ước tính tăng (từ 90% trong năm 2019 lên 95-97% trong năm 2020); giá thuê cải thiện ước tính từ 57,5 nghìn USD trong năm 2019 lên 64,5 nghìn USD trong năm 2020; khả năng hoàn nhập dự phòng từ PVEP (tối đa 250 tỉ đồng) cho PVD và công ty liên doanh.
SSI duy trì đánh giá tích cực cho PVD và đưa ra giá mục tiêu 1 năm cho PVD là 18.200 đồng/cổ phiếu.
Còn VCSC dự báo, lợi nhuận sau thuế sau lợi ích cổ đông thiểu số cốt lõi năm 2020 của PVD sẽ đạt 10,8 triệu USD, cao hơn 3,5 lần so với con số ghi nhận trong năm 2019, nhờ giá thuê ngày tăng khoảng 10% so với năm trước và hiệu suất hoạt động sẽ đạt 95% so với 89% trong năm 2019.
PVD được đánh giá là nhà thầu dẫn đầu lĩnh vực giàn khoan tại Việt Nam với năng lực tài chính mạnh mẽ và quản lý chi phí tốt. Điều này sẽ giúp PVD được hưởng lợi từ nhu cầu giàn khoan gia tăng trong khu vực.
Cho rằng định giá của PVD đang hấp dẫn hơn so với các công ty cùng ngành, VCSC vừa nâng khuyến nghị từ “phù hợp thị trường” lên “khả quan” với cổ phiếu PVD khi mã cổ phiếu này đã giảm khoảng 14% tính từ tháng 11-2019 đến nay; đồng thời đưa ra giá mục tiêu cho PVD là 16.000 đồng/cổ phiếu (giá hiện tại là 13.500 đồng/cổ phiếu).
VCSC đưa ra khuyến nghị “mua” cho PVS với giá mục tiêu 23.800 đồng/cổ phiếu. SSI duy trì đánh giá tích cực cho PVD và đưa ra giá mục tiêu 1 năm cho PVD là 18.200 đồng/cổ phiếu.
Mai Phương
Theo petrotimes.vn
Bọc ống Dầu khí Việt Nam kinh doanh có lãi, thoát lỗ quí IV
CTCP Bọc ống Dầu khí Việt Nam (PV Coating; PVB) vừa công bố báo cáo tài chính quí IV và cả năm 2019
Theo BCTC năm 2019 công ty ghi nhận doanh thu thuần quí IV/2019 đạt 351,9 tỷ đồng, tăng đột biến gần 28 lần so với mức 14,8 tỷ đồng đạt được trong quí IV/2018; giá vốn hàng bán tăng 8,6 lần lên 253,1 tỷ đồng. Theo đó, lợi nhuận gộp đạt 98,8 tỷ đồng, tăng trở lại so với mức lỗ 14,6 tỷ đồng cùng kì năm trước; biên lãi gộp đạt 28%.
Với hoạt động kinh doanh phục hồi, chi phí quản lí doanh nghiệp tăng từ 1,9 tỷ đồng lên gần 11 tỷ đồng; các hoạt động tài chính và hoạt động khác vẫn duy trì ổn định so với năm trước. Kết quả, PV Coating lãi ròng hơn 77,1 tỷ đồng trong quí IV/2019, trong khi cùng kì năm trước lỗ hơn 7 tỷ đồng.
Lũy kế cả năm 2019, doanh thu thuần PVB đạt 382,6 tỷ đồng, tăng 88,8% so với năm trước. Kết quả khởi sắc trong quí IV giúp công ty lãi ròng 38 tỷ đồng cả năm, tăng 65,2% so với năm 2018, dù 3 quí đầu năm lỗ 39,1 tỷ đồng.
Doanh thu thuần PVB đạt 382,6 tỷ đồng, tăng 88,8% so với năm trước. Ảnh minh họa
Phía PVB cho hay, trong nửa đầu năm 2019, do chưa có nhiều việc làm nên công ty chỉ ghi nhận 21,4 tỷ đồng doanh thu, bằng 1/6 con số đạt được cùng kì năm 2018. Tuy nhiên, sự tích cực trong nửa cuối năm đã giúp PV Coating hoàn thành vượt mức kế hoạch hầu hết các chỉ tiêu về doanh thu, lợi nhuận và nộp ngân sách nhà nước.
Trong đó, doanh thu đạt được chủ yếu đến từ hợp đồng bọc ống cho dự án Nam Côn Sơn 2 (NCS2) điều chỉnh, dự án Sao Vàng - Đại Nguyệt và một số khách hàng ngoài ngành khác như Nippon Steel, CSWind, Lilama,... Tổng tài sản cuối năm 2019 ở mức 733,5 tỷ đồng, tăng gần 57% so với thời điểm đầu năm, chủ yếu do phải thu khác từ PV GAS tăng thêm 236,6 tỷ đồng. Phía bên nguồn vốn, PV Coating cũng vay ngắn hạn thêm 169,9 tỷ đồng.
Thảo Nguyên
Theo Vietq.vn
FE Credit được chuyển sang công ty cổ phần, nợ xấu 5,98% Ngân hàng Nhà nước có văn bản chấp thuận nguyên tắc chuyển đổi hình thức pháp lý của FE Credit từ Công ty Tài chính TNHH MTV Ngân hàng Việt Nam Thịnh Vượng sang công ty cổ phần. Ngày 13/2, Ngân hàng Nhà nước có văn bản số 763/NHNN-TTGSNH, chấp thuận việc tăng vốn điều lệ của FE Credit từ 7.328 tỷ đồng...