Cổ phiếu khuyến nghị hôm nay (23/6): GAS, TDM và DHC

Tân Mai10:58 23/06/2021

Các công ty chứng khoán vừa đưa ra khuyến nghị đối với một số cổ phiếu trước phiên giao dịch ngày 23/6, bao gồm GAS, TDM và DHC.

Cổ phiếu khuyến nghị hôm nay (23/6): GAS, TDM và DHC

VCSC: Khuyến nghị mua GAS, giá mục tiêu là 100.400 đồng/cổ phiếu

Công ty Chứng khoán Bản Việt (VCSC) nhận định, quý I/2021, mặc dù được hỗ trợ từ việc giá dầu hồi phục mạnh mẽ, nhưng do sản lượng kinh doanh khí khô ở mức thấp, doanh thu của Tổng công ty Khí Việt Nam (HoSE: GAS) chỉ đạt 17.570 tỷ đồng, tăng 3% so với cùng kỳ và đạt 25% kế hoạch năm.

Trong kỳ chi phí bán hàng và chi phí quản lý đều tăng lên, do vậy lợi nhuận trước thuế đạt 2.637 tỷ đồng, giảm 11% so với cùng kỳ và thực hiện 30% kế hoạch năm.

Tuy nhiên, trong diễn biến mới đây, PetroVietnam – công ty mẹ của GAS đã công bố mỏ khí Sư Tử Trắng – giai đoạn 2A sẽ có dòng khí đầu tiên vào ngày 18/6/2021.

Mỏ khí này dự kiến mang lại sản lượng hàng năm khoảng 0,5-1 tỷ m3 trong giai đoạn 2021-2025, tương đương khoảng 5-10% tổng sản lượng khí của GAS. Sản lượng này hơi cao hơn dự báo của VCSC và giúp đảm bảo nguồn cung khí cho đến năm 2025, trước khi mỏ khí Sư Tử Trắng – giai đoạn 2B đi vào hoạt động. VCSC kỳ vọng giai đoạn 2B sẽ đi và hoạt động trong năm 2024 với sản lượng 2 tỷ m3 mỗi năm.

Nhìn chung, đây là tin tốt đối với GAS và cho thấy tiềm năng điều chỉnh tăng dự báo lợi nhuận giai đoạn 2022-2025 hiện tại. VCSC hiện có khuyến nghị mua cho GAS với giá mục tiêu 100.400 đồng/cổ phiếu, tương đương tổng mức sinh lời dự phóng 10%, bao gồm lợi suất cổ tức 4,2%.

Theo giá đóng cửa ngày 22/6, GAS đang giao dịch tại P/E năm 2021 là 20,2 lần và P/E năm 2022 là 17,9 lần, dựa theo dự báo của VCSC.

MASVN: Khuyến nghị mua dành cho TDM

Công ty Chứng khoán Mirae Asset Việt Nam (MASVN) cho biết, quý I/2021, Công ty Cổ phần Nước Thủ Dầu Một (HoSE: TDM) ghi nhận doanh thu thuần 92,7 tỷ, lợi nhuận sau thuế 118 tỷ đồng, lần lượt tăng 12% và gấp gần 4 lần so với cùng kỳ.

Trong đó, doanh thu tài chính tăng mạnh từ 2,4 tỷ đồng lên 86,8 tỷ đồng trong quý I/2021, nhờ khoản tiền cổ tức 86,6 tỷ đồng từ Công ty Cổ phần Nước Môi trường Bình Dương (HoSE: BWE) – doanh nghiệp mà TDM đang sở hữu hơn 37% cổ phần. BWE cũng là doanh nghiệp cùng ngành với TDM, cũng hoạt động tại Bình Dương và đang duy trì nhịp tăng trưởng doanh thu, lãi ròng liên tục trong nhiều năm gần đây.

Theo MASVN, TDM là doanh nghiệp top đầu cung cấp nước sạch ở khu vực Bình Dương, sở hữu 2 nhà máy là Dĩ An và Bàu Bàng. Trong năm 2020, doanh nghiệp đã thực hiện đầu tư mở rộng nhà máy Dĩ An nâng tổng công suất lên 200.000 m3/ngày đêm và được đưa vào hoạt động trong tháng 1/2020.

Video đang HOT

Tương tự, nhà máy Bàu Bàng cũng được mở rộng lên mức 60.000 m3/ngày đêm và được đưa vào hoạt động vào tháng 12/2020. Hai dự án mở rộng sẽ giúp giảm áp lực quá tải công suất thiết kế như đã xảy ra trong năm 2019.

Năm 2021, MASVN dự phóng doanh thu thuần của TDM là 436 tỷ đồng, lợi nhuận sau thuế là 275 tỷ đồng, lần lượt tăng 13% và 59% so với thực hiện năm ngoái. Trong đó, biên lợi nhuận cải thiện từ mức 52,9% lên mức 53,5% do giá bán kỳ vọng tăng 5% đối với nước sạch (6.672 đồng/m3) và sản lượng tiêu thụ ước đạt 65,9 triệu m3 (tăng trưởng 7%);

Bên cạnh đó,doanh thu tài chính dự phóng tăng 4,7 lần so với cùng kỳ, đóng góp từ cổ tức được nhận trong quý I/2021. EPS dự phóng đạt 2.876 đồng/cổ phiếu và P/E dự phóng đạt 10,2 lần, đây cũng là mức P/E thấp hơn trung bình 5 năm của TDM.

Hiện MASVN khuyến nghị mua TDM với giá mục tiêu 12 tháng là 35.500 đồng/cổ phiếu, tương ức tổng mức sinh lời 24,5% so với giá đóng cửa ngày 22/6.

VCSC: Khuyến nghị mua DHC với giá mục tiêu 118.900 đồng/cổ phiếu

Công ty Chứng khoán Bản Việt (VCSC) đã tham dự đại hội cổ đông thường niên 2021 của Công ty Cổ phần Đông Hải Bến Tre (HoSE: DHC) vào ngày 21/6. Tại phiên họp, ban lãnh đạo DHC bày tỏ quan điểm tích cực về sự tăng trưởng của nhu cầu giấy bao bì tại Việt Nam nhờ tiêu thụ trong nước và xuất khẩu gia tăng.

Năm 2021, ban lãnh đạo đặt mục tiêu doanh thu đạt 3.500 tỷ đồng (tăng 21% cùng kỳ) và lợi nhuận sau thuế sau lợi ích cổ đông thiểu số đạt 399 tỷ đồng (tăng 2%). VCSC lưu ý rằng DHC đã liên tục vượt kế hoạch lợi nhuận trong 3 năm qua.

Mới đây, doanh nghiệp đã công bố kết quả kinh doanh sơ bộ 5 tháng đầu năm với doanh thu ước đạt 1.700 tỷ đồng (tăng trưởng 57% cùng kỳ) và lợi nhuận sau thuế sau lợi ích cổ đông thiểu số ước đạt 264 tỷ đồng (tăng 67%).

Ban lãnh đạo DHC cho biết, kết quả tích cực đến từ nhu cầu giấy bao bì tăng mạnh, thúc đẩy cả sản lượng bán và giá bán trung bình. Tính đến 5 tháng đầu năm 2021, DHC đã hoàn thành 66% kế hoạch lợi nhuận cả năm và 45% dự báo hiện tại của VCSC.

Doanh nghiệp dự kiến chia cổ tức tiền mặt cho năm tài chính 2020. Cụ thể, DHC sẽ trả cổ tức tiền mặt đợt 2 và đợt cuối ở mức 500 đồng/cổ phiếu (tỷ suất 0,5%) cho năm tài chính 2020. Nếu bao gồm lượng cổ tức này, cổ tức tiền mặt cho năm tài chính 2020 đạt tổng cộng 2.500 đồng/cổ phiếu (lợi suất 2,3%).

Song song với đó, DHC dự kiến chia cổ tức cổ phiếu dựa theo kết quả kinh doanh năm tài chính 2020 với tỷ lệ 100:25 (tương đương sở hữu 100 cổ phiếu nhận thêm 25 cổ phiếu mới). Đối với năm 2021, ban lãnh đạo có kế hoạch chia cổ tức ở mức 35% mệnh giá, bao gồm cổ tức tiền mặt hoặc cổ phiếu.

Cổ phiếu khuyến nghị hôm nay (19/5): PVS, OCB và STB

Các công ty chứng khoán vừa đưa ra khuyến nghị đối với một số cổ phiếu trước phiên giao dịch ngày 19/5, bao gồm PVS, OCB và STB.

Cổ phiếu khuyến nghị hôm nay (19/5): PVS, OCB và STB

MBS: Khuyến nghị nắm giữ dành cho PVS

Công ty Chứng khoán MB (MBS) vừa khuyến nghị nắm giữ cổ phiếu PVS của Tổng công ty Cổ phần Dịch vụ Kỹ thuật Dầu khí Việt Nam, với giá mục tiêu là 22.700 đồng/cổ phiếu.

MBS cho rằng, PVS là doanh nghiêp đầu ngành trong lĩnh vực dịch vụ kỹ thuật dầu khí trong nước và khu vực với các lĩnh vực hoạt đông trải rông từ khâu thượng nguôn đến hạ nguôn dầu khí. Thêm vào đó, doanh nghiệp có triên vọng phát triên sáng sủa trong giai đoạn 2021-2025 với các dự án dầu khí lớn khi giá dầu đang tăng mạnh.

Năm 2021, PVS đặt kế hoạch kinh doanh khá thận trọng, với tổng doanh thu hợp nhất là 10.000 tỷ đông, lợi nhuận trước thuế là 700 tỷ đông, lợi nhuận sau thuế là 560 tỷ đông, lần lượt bằng 50% và 68% so với thực hiên của năm 2020.

Kết thúc quý I vừa qua, PVS ghi nhận doanh thu đạt 2.614 tỷ đông, lợi nhuận trước thuế đạt 221 tỷ đông, bằng 81% và 126% so với cùng kỳ năm 2020, hoàn thành lần lượt 26% và 32% kế hoạch năm.

MBS nhận định, doanh thu đạt thấp trong khi lợi nhuận khả quan nhờ lợi nhuận gôp trong kỳ tốt hơn (biên lợi nhuận gộp đạt 6,8% so với mức 5,9% cùng kỳ và 3,9% của năm 2020) và đặc biêt lợi nhuận từ công ty liên doanh liên kết tăng mạnh 391% lên 157 tỷ đông.

Ngược lại, chi phí quản lý doanh nghiêp là yếu tố góp phần làm giảm lợi nhuận khi tăng 54% so với cùng kỳ lên 191 tỷ đông.

Đối với tình hình chung toàn ngành, hiện giá dầu tiếp tục hồi phục và tăng lên mức 65-70 usd/thùng (dầu Brent) tạo điều kiên hết sức thuận lợi, kích hoạt và đẩy nhanh tiến đô trở lại các dự án dầu khí lớn, hứa hẹn làm cơ sở cho sự phát triên của các doanh nghiêp trong ngành dầu khí trong giai đoạn 2021-2025.

Đối với PVS, các lĩnh vực hoạt động cốt lõi vẫn tiếp tục cơ bản ổn định, lĩnh vực tàu chuyên dụng ngoài phục vụ các hoạt đông dầu khí, sẽ mở rông sang thị trường năng lượng điên gió ngoài khơi. PVS đã tham gia ký kết MOU với Công ty Cổ phần Phát triên Điên gió La Gàn công suất 3,5GW, mở ra môt thị trường dịch vụ năng lượng mới trong tương lai (PVS cũng đã cung cấp môt số dịch vụ tàu chuyên dụng cho dự án Hải Long-Đài Loan với giá trị nhỏ).

Đáng chú ý, lĩnh vực kho nổi được cho là điêm sáng nhất trong hoạt đông của doanh nghiệp trong năm 2021. Các kho nổi Lam Sơn, Ruby hoạt đông ổn định trở lại nhờ các hợp đông kinh doanh đã được ký kết chính thức, MV12 đã khắc phục hoàn toàn sự số từ tháng 10/2020 và đặc biêt có sự đóng góp mới của FSO Sao Vàng từ tháng 11/2020.

Đối với lĩnh vực cơ khí dầu khí, xác định là điêm trũng trong năm 2021 khi các dự án mới quy mô lớn (Nam du U minh, Lô B) là chưa có, nhưng các dự án đang thực hiên vẫn cơ bản đảm bảo đê doanh nghiệp hoạt đông ổn định và tiếp tục tìm kiếm các dự án đầu tư mới trong nước và quốc tế. Triên vọng đầy tiềm năng trong năm 2022-2024 khi các dự án lớn được thực hiên.

SSI: Khuyến nghị khả quan OCB, giá mục tiêu 1 năm là 29.000 đồng/cổ phiếu

Công ty Chứng khoán SSI (SSI) nhận định, căn cứ thuần vào kết quả định giá, đơn vị đã điều chỉnh giảm khuyến nghị Ngân hàng TMCP Phương Đông (HoSE: OCB) từ mua xuống khả quan, do cổ phiếu đã tăng 27% kể từ khuyến nghị mua hồi tháng 2/2021.

Chuyển cơ sở định giá sang giữa năm 2022, SSI điều chỉnh tăng giá mục tiêu 1 năm lên 29.000 đồng/cổ phiếu (từ 25.300 đồng/cổ phiếu), tiềm năng tăng giá 21%.

Được biết, trong quý I/2021, tổng thu nhập hoạt động và lợi nhuận trước thuế của OCB đạt 2.000 tỷ đồng (tăng 2% so với cùng kỳ ) và 1.280 tỷ đồng (tăng 15,2% so với cùng kỳ).

Mức tăng trưởng này thấp hơn đáng kể so với trung bình các ngân hàng thương mại trong nước là 28,9% và 82,4% so với cùng kỳ. Điều này đã được kỳ vọng trước do giao dịch trái phiếu Chính phủ có thể không có nhiều thuận lợi như trong năm 2020.

Nếu không tính hoạt động này, tăng trưởng lợi nhuận trước thuế quý I của OCB ở mức 86,6% so với cùng kỳ, đạt được nhờ kiểm soát tốt chi phí hoạt động (tăng 10% so với cùng kỳ) và chi phí tín dụng giảm (0,8% so với 2% trong quý I/2020).

SSI cho rằng, yếu tố chính khiến kết quả kinh doanh quý vừa qua giảm là do NIM giảm mạnh (3,79% so với 4,85% trong quý IV/2020 và 4,23% trong quý I/2020). Điều này là do tỷ trọng cho vay khách hàng doanh nghiệp tiếp tục mở rộng và nợ nhóm 2 tăng (32% so với đầu năm hoặc 3,8% tổng dư nợ cho vay).

Tuy nhiên, chất lượng tài sản nhìn chung khá ổn định, với tỷ lệ nợ xấu và tỷ lệ dự phòng bao nợ xấu ở mức 1,69% và 63,2% (so với 1,69% và 62,1% vào cuối 2020). Nợ tái cơ cấu cũng giảm còn 945 tỷ đồng (giảm 37% so với đầu năm).

SSI điều chỉnh tăng ước tính 2021 từ 5.100 tỷ đồng lên 5.500 tỷ đồng để phản ánh việc kiểm soát CIR tốt hơn so với ước tính. Mức CIR không bao gồm lãi kinh doanh Trái phiếu Chính phủ được điều chỉnh giảm từ 41% còn 36,2%.

VCSC: Khuyến nghị mua STB, giá mục tiêu 32.400 đồng/cổ phiếu

Công ty Chứng khoán Bản Việt (VCSC) nâng khuyến nghị từ khả quan lên mua dành cho Ngân hàng TMCP Sài Gòn Thương Tín (HoSE: STB), đồng thời nâng giá mục tiêu thêm 54% lên 32.400 đồng/cổ phiếu.

VCSC cho biết, giá mục tiêu cao hơn đến từ các yếu tố như mức tăng tổng cộng 9,6% trong dự báo lợi nhuận sau thuế giai đoạn 2021-2025, do đơn vị này giả định tiến độ xử lý tài sản tồn đọng nhanh hơn và giảm giả định về khoản lỗ dự kiến từ tài sản tồn đọng dựa trên kỳ vọng về việc bán tài sản thế chấp thành công ở mức giá cao.

Thêm vào đó, mức định giá cao hơn của VCSC đến từ phương thức giá trị vốn hóa thị trường trên tiền gửi do giá trị vốn hóa thị trường tương ứng cao hơn khi giá cổ phiếu tăng mạnh trong quý I/2021 và mức chiết khấu định giá thấp hơn khi thay đổi giả định về khoản lỗ dự kiến từ tài sản tồn đọng.

Mặt khác, VCSC không còn áp dụng phương thức giá trị vốn hóa trên khoản vay để áp dụng phương thức P/B mục tiêu vì phương pháp giá trị vốn hóa/cho vay bị ảnh hưởng bởi tỷ lệ cho vay/huy động (LDR) thấp hiện tại của STB.

Chi phí vốn chủ sở hữu của VCSC cũng giảm 50 điểm cơ bản từ 13% trước đây xuống 12,5% và tác động tích cực từ việc cập nhật mô hình định giá đến giữa năm 2022.

Hiện nay, VCSC tăng dự báo lợi nhuận sau thuế năm 2021 của STB lên 10,5%, chủ yếu do dự phóng chi phí dự phòng năm 2021 giảm 24,5% sau khi thay đổi giả định về tỷ lệ nợ VAMC xử lý thông qua trích lập dự phòng.

VCSC duy trì giả định, rằng nợ gốc hiện tại từ việc bán quỹ đất Cần Đước sẽ được nhận vào năm 2023; quỹ đất Phong Phú sẽ được xử lý vào năm 2021 và toàn bộ số dư nợ ròng của VAMC sẽ được xử lý và được dự phóng vào cuối năm 2022.

Tuy nhiên, VCSC thay đổi giả định rằng tất cả lãi dự thu tồn đọng kế thừa sẽ được xử lý vào năm 2022 (so với năm 2024 trước đây).

Cổ phiếu khuyến nghị hôm nay (27/1): NT2, HBC và VHC Các công ty chứng khoán vừa đưa ra khuyến nghị đối với một số cổ phiếu trước phiên giao dịch ngày 27/1, bao gồm: NT2, HBC và VHC. Cổ phiếu khuyến nghị hôm nay (27/1): NT2, HBC và VHC MBS: Khuyến nghị nắm giữ NT2, giá mục tiêu 27.300 đồng/cổ phiếu MBS cho biết, NT2 vừa công bố báo cáo tài chính quý...

Bạn thấy bài viết này có hữu ích không?

Có;

Không

Tin liên quan

Xem thêm Share

Xem nhiều

Sự thật ngỡ ngàng người đàn ông chui qua cửa kính taxi kêu cứu trên cao tốc00:46

Quán bún Hà Nội xin lỗi vụ bán 1,2 triệu đồng 3 bát bún riêu ngày Tết, nói chỉ là 'hiểu lầm'09:39

Vụ xe ôtô lao xuống mương 7 người tử vong: Công an công bố nguyên nhân ban đầu14:39

11 'quái xế' chạy vào cao tốc Nghi Sơn - Diễn Châu bị phạt 78 triệu đồng501:27

Tiết lộ về nữ doanh nhân ở Hải Dương nhảy xuống hồ cứu 3 cháu bé02:38

CSGT hú còi mở đường cho xe chở người bị điện giật nguy kịch đi cấp cứu01:10

Thông tin về ô tô 'tự di chuyển' ở sân bay Tân Sơn Nhất09:00

Lọ Lem diện áo nhỏ xíu, nhún nhảy hút triệu view, còn được bố ruột làm điều này!03:16

Mới sinh con 3 tháng, người mẹ trẻ không có đối thủ trên sới vật02:34

Đi ngược chiều trên cao tốc, nữ tài xế bị phạt 19 triệu đồng01:30

Drama Bộ Tứ Báo Thủ nghi thuê 2 tỷ dàn dựng, người tiết lộ xuất hiện công khai?03:15

Tiêu điểm

Tin đang nóng

Tin mới nhất

Hành khách trong vụ tai nạn ở Phú Yên: Đi Đà Lạt chụp ảnh cưới thì bị nạn

15:27:26 08/02/2025

Anh Nguyễn Văn Gia Bảo cùng bạn gái lên Đà Lạt để chụp ảnh cưới thì bị nạn, kế hoạch của hai người hoãn lại để điều trị vết thương.

Danh tính nạn nhân tử vong trong xe khách 54 chỗ bị lật ở Phú Yên

15:01:39 08/02/2025

Hàng chục người khác bị thương trong vụ tai nạn đang được cấp cứu tại Trung tâm Y tế thị xã Sông Cầu (tỉnh Phú Yên) và Bệnh viện Đa khoa tỉnh Bình Định.

Kinh hoàng vụ lật xe khách tại Phú Yên và lời kể của nạn nhân

14:04:26 08/02/2025

Theo UBND TX.Sông Cầu (Phú Yên), vụ lật xe khách trên QL1A lúc rạng sáng 8.2 có 3 người chết, 26 người bị thương

Lật xe khách tại Phú Yên khiến 3 người chết, nhiều người bị thương

08:33:16 08/02/2025

Các cơ quan chức năng tỉnh Phú Yên đang triển khai cứu hộ, cứu nạn, giải quyết hiện trường vụ lật xe khách trên QL1A, hiện đã xác định 3 người tử vong

Người phụ nữ tìm được gia đình sau 32 năm bị lừa bán sang Trung Quốc

22:21:28 07/02/2025

Sau 32 năm bị lừa bán sang Trung Quốc, nhờ một thương lái, chị Hòa ở huyện Quảng Xương, tỉnh Thanh Hóa đã tìm được manh mối, may mắn trở về đoàn tụ cùng gia đình trong niềm vui vỡ òa.

Bốn trận động đất liên tiếp trong sáng nay ở Kon Tum

22:10:18 07/02/2025

Theo thông tin từ Trung tâm Báo tin động đất và cảnh báo sóng thần, Viện Vật lý địa cầu, huyện Kon Plông vừa xảy ra 4 trận động đất trong sáng 7/2. Các trận động đất có độ lớn từ 2.5 đến 3.2.

Vụ khe co giãn cao tốc bị bung, nhiều xe nổ lốp: Cục Đường bộ chỉ đạo nóng

22:07:30 07/02/2025

Cục Đường bộ Việt Nam vừa có văn bản đề nghị Ban quản lý dự án 2 và nhà thầu khẩn trương khắc phục, sửa chữa khe co giãn bị bung bật trên cao tốc qua tỉnh Thanh Hóa.

Thứ trưởng Bộ Công an: Tội phạm trên không gian mạng là vấn đề nan giải

20:00:38 07/02/2025

Theo Thứ trưởng Bộ Công an, tội phạm trên không gian mạng là vấn đề nan giải, mang tính chất toàn cầu, đặc điểm của loại tội phạm này là sử dụng công nghệ cao, thủ đoạn đa dạng...

Vụ nam shipper bị đánh tử vong: Gia đình nhận được cuộc gọi nghi lừa đảo

19:47:21 07/02/2025

Ngày 7/2, chị Đinh Thị Đào (vợ anh Trần Thành, 31 tuổi, huyện Hòa Vang, Đà Nẵng là nam nhân viên giao hàng bị đánh tử vong) cho biết, gia đình nhận được một số tin nhắn, cuộc gọi nghi lừa đảo.

Lý do căn nhà cháy thiệt hại 50 triệu, chủ trình báo 400 triệu đồng

18:46:27 07/02/2025

Trưa nay (7/2), thông tin từ Công an xã Tân Bằng (huyện Thới Bình, tỉnh Cà Mau) cho biết, nguyên nhân vụ cháy căn nhà xảy ra trên địa bàn do chập điện tại vị trí máy giặt.